SKRIPSI DIGITAL
Analisis Portofolio Optimal Saham LQ45 Model Markowitz dan Rasio Sharpe = Analysis of The Optimal Portfolio of LQ45 Stocks Using The Markowitz Model and Sharpe Ratio
Galih Ayu Saras Wati “Analisis Portofolio Optimal Saham LQ45 Model Markowitz dan Rasio Sharpe”, Skripsi Jurusan Akuntansi Politeknik Negeri Semarang di bawah bimbingan Rikawati, S.E., M.Ak., dan Sri Endar Utami, S.E., M.Acc., Juli 2026, 85 halaman.
Indeks LQ45 yaitu sekumpulan saham dengan tingkat likuiditas yang tinggi dan fundamental yang baik, tetapi belum pasti memberikan hasil investasi yang optimal apabila dipilih secara individual. Pembentukan portofolio diperlukan untuk memperoleh kombinasi saham yang dapat memberikan tingkat pengembalian yang optimal dengan risiko yang minimum. Penelitian ini menggunakan Model Markowitz untuk membentuk portofolio optimal dan Rasio Sharpe untuk mengevaluasi kinerja portofolio berdasarkan tingkat pengembalian terhadap risiko pada 19 saham LQ45 periode 2020-2025 yang dipilih menggunakan purposive sampling. Hasil menunjukkan bahwa terdapat 13 saham dengan expected return positif. Berdasarkan Model Markowitz dengan preferensi Minimum Variance Portfolio (MVP) yang terdiri atas saham TLKM, ASII, PTBA, EXCL, UNTR, INCO, dan BBRI dengan expected return sebesar 0,0046 dan standar deviasi 0,0545. Selanjutnya, hasil evaluasi menggunakan Rasio Sharpe menunjukkan nilai yang berfluktuasi, cenderung positif pada sebagian besar periode namun sempat negatif pada 2023–2024 seiring kenaikan BI Rate. Dengan demikian, portofolio yang dihasilkan dapat dijadikan sebagai salah satu pertimbangan dalam pengambilan keputusan investasi, terutama bagi investor dengan profil risiko konservatif hingga moderat.
Kata kunci: Markowitz, portofolio, Rasio Sharpe, LQ45, keputusan investasi
Tidak tersedia versi lain
Karya Umum 
Filsafat 
Agama 
Ilmu-ilmu Sosial 
Bahasa 
Ilmu-ilmu Murni 
Ilmu-ilmu Terapan 
Kesenian, Hiburan, dan Olahraga 
Kesusastraan 
Geografi dan Sejarah